談移民

七年前，我的丈夫很認真的跟我說：「我們不如移民吧。」

我是一個頗為實際的人，因此我絕對不會選擇在沒有萬全準備的情況下，拖兒帶女離開香港。我問丈夫：「你能保證我們到外國後，生活質素不會下降嗎？」他沒有回答我的問題。

我們心裏都非常清楚，移民不是說走就走，而是需要詳細計劃、評估和預備。我們都不年輕了，必須考慮照顧上一代、下一代的問題。小孩都在香港唸私校，如果我們移民後要讓孩子唸state school，我是萬般不願意的。另外，我也捨不得丟下年老又無法行走的父親一走了之。因此移民這個想法，一直都只是印在我腦海中，沒多少實際行動。

直至近年，我跟丈夫都儲蓄了一定資金，「移民」這個想法再次浮現。生活方面，我覺得只要自己再努力儲蓄一點，應該能夠在不過分降低生活水平的情況下到異鄉生活。父親在姐姐的全職照顧下，明顯地健康起來，我也放下心頭大石。也許，真的是時候出走了。

前幾年開始，我不斷在低位兌換外幣，並深入了解英國的稅務條例、生活環境、學校制度等等。我覺得，也許事業上，我不會在英國有什麼突破，但是我相信，我可以在他鄉以更多時間做自己喜歡的事情，總不失為一件好事。

希望今年或者明年，我就能實現這個理想吧。

一貧如洗的富人

股市、債券都有豐厚收穫，看倌應該覺得我生活奢華吧？！事實上我每月的me money並不多，甚至比一個3萬元收入的月光族少，因為我的收入有一半都花在家庭上，另外一半大都花在投資、不定期的物業維修和每月必須償還的貸款上，因此剩下的所謂me money非常少，這也是我希望改善的地方。經過好幾次partial payment後，我的me money增加了一點，可是這部分資金又被我拿去投資了，結果再次打回原形，成為一個生活上一貧如洗，但帳面收入豐厚的富人。

每次看到帳面數字不斷上升，我都在想：到底什麼時候才捨得把這些錢拿出來豪花呢？唉。

復活節快樂

我正在旅遊渡假中。住在偌大的酒店房間內，偶爾會有點想轉職半退休的想法。這個月我將會收回四個小資產的租金收入，也算相當愉快。另外，又有一個單位需要再次放租，據地產代理報價，這次租金可以增加5%左右，加上減息預期，相信今年的單位租金在扣除雜項開支後，能夠給我帶來收入了。最近我又兌換了一點GBP，打算把它加入HSBC Expat的外幣定存帳戶中，以增加穩定現金流。

收入一增加，我又打算再次敍造partial payment，以進一步提升現金流。到底應該進取一點加碼投資，還是先保守一點去減債呢？真要好好思考一下。

祝大家復活節快樂～

Time to market？

對於是不是撈底好時機？我只能說以我看到的數據來講，它們都在告訴我現在會迎來一個短線的高潮，因此我all in了手上的資本到美股和BTC。與其花時間去向別人說明我的思路，不如先行動，再把自己的操作寫下，之後覆盤可以直接貼圖來證明自己的想法是對還是錯，畢竟我的目的是去賺錢而不是賺流量，寫這個blog目的也是為了翻看自己之前的想法是否有問題，而不是去鼓勵別人做買賣，所以我沒有長篇大論的解釋自己在看什麼數據，如何解讀指標云云，只是默默寫下自己的行動而已。

Not financial advice，不支持跟風，是否需要time to market還是留待看倌自行決定吧，我只對自己的投資負責好了。

出手撈底

今天看到消息指關稅比例已定，感覺是撈底的時候了。最壞的消息已經發佈，之後應該會迎來小回升。

留文紀念一下，就看自己的眼光如何。

撈底？不撈底？

關稅公佈後，美股迎來大跌。那麼，我們應該進場撈底？還是靜觀其變？

我選擇了不以新資金撈底，因為關稅的影響還未完全反映，靜觀其變是比較安全的做法。已投入的資金則不賣出，繼續留意後市。

我的想法是，美股將會迎來短暫的小陽春，接著是可怕的大跌市。

那麼我的下一步計劃是什麼？應該會再兌換一點GBP吧，還會開始買入日元期貨。

希望大家在此風高浪急的股市上獲得盈利。

旅行，旅行

4月將會是我比較多外出旅遊的月份，首先是4月4日的小旅行，接著是復活節長假期旅行，想想還是挺高興的。

股票上沒有太多操作，就是買了點貨幣基金而已，穩中求勝。

看到樓市大好友湯文亮沽自住物業，忍不住感嘆去槓桿的重要性。前幾年樓市暢旺，許多人都加大槓桿買入多層物業，有部分投資物業的朋友對我老是做partial payment的行為感到不解。我不敢說事實證明我做得對，但是對市場常懷畏懼的想法，我覺得是正確的。雖然我並沒有在早年獲得數以千萬計的利潤，但是我慶幸直至今天，自己還能保住早年獲得的盈餘，不需要因為害怕call loan而沽自住物業去填補估價上的虧損。能夠在市狀不佳的情況下持盈保泰，實在很幸運。

最近我留在家中陪伴孩子的時間增加了，令我感到很欣慰。

希望自己有更多時間陪伴至親吧。

公屋富戶政策

最近比較熱門的話題應該是收緊公屋富戶政策了，還未知情的看倌可查看此link。本來是不太想寫這個話題的，因為畢竟我沒有綠表資格，但是想了想，覺得還是寫下自己的想法吧。

作為香港人，「賺盡」是大部分本地小市民必做的事情，也沒什麼好垢病的。但是我其實不太明白，既然有能力買樓，改善自己的生活環境，為什麼選擇委屈留在公屋這種龍蛇混集的地方，而不選擇住在更寬敞、鄰居質素更高的地方呢？難道是因為把改善生活質素跟不想「接火棒」這種想法掛鉤嗎？

改善生活環境，提高自身的社會地位，說到底應該是一種享受吧。

我覺得買樓=接火棒這個想法，跟不給孩子智慧，而選擇多留一些遺產給孩子的想法一樣奇怪。提升了生活質素，自己才是直接受惠的一群，跟是不是讓賣家賺錢有什麼關係呢？歸根究底，還是因為沒有「賺盡」而心存怨氣，這種想法我非常理解，但又覺得很古怪。

公屋富戶的存在，實在讓我很費解。

無以名狀的失落感

不知何解，最近我的心情都十分低落。看看自己的帳戶，英鎊升值了，債券和債券ETF都漲了，連黃金也升了，而且mortgage loan size也減少了，按道理我應該覺得很高興才對，因為我猜想的行情都中了，但我卻沒有半點喜悅的感覺，真奇怪。整個人因為長期的小病小痛而不舒服，回家照顧小孩累得要死，感覺就像老牛一樣日日勞作，無法休息。

真想好好躺平一下，當一個有用的人實在太累了。

偶爾會很羨慕懂得知足的朋友，每天都似乎快快樂樂，無憂無慮的。懷念以前還未當媽媽的日子，當我消沉的時候，父母總會安慰我、開解我。到現在，一向愛我的母親不在了，爸爸中風躺在床上，說話也不太靈光，再也無法跟我聊天了。

我明白，過去了的日子是不會因為我留戀而重臨的，就算我多想再見，也只能靜靜想念著母親，不可能再次抱緊她了。

天空為什麼總是灰濛濛的呢⋯也許我實在太愛無病呻吟了吧。

近況-March 2025

所有小資產都成功放租了，在二月時也敍造了部分還款，由於還款減少了，租金能帶來的收入有所提升。早期兌換的英鎊都升值了，現在HSBC的英鎊兌港元匯率如下：

我一直看好英鎊，一來預期Donald Trump會再次提倡關稅，作為盟國的英國貨幣會受惠；二來是我打算移民到英倫，就算英鎊不升值，我還是需要買一點的。我也看好日元，但是我沒有入手，因為我去日本的次數不多，始終兌換貨幣也要考慮使用度呢。

我兌換的大部分英鎊暫時都在HSBC Expat裏定存中，看了看HSBC UK，開立Saver Account必須提供英國地址，所以還是待我到埗後再處理吧。

另外是債券ETF升值了，之前買入的黃金（GLD和UGL）也有小收獲。Bitcoin下跌了，連帶altcoins也跌了不少，我持有的altcoins現貨正在虧損。不過我也不管了，之前出了一點金，也算是不幸中之大幸吧。

MPF方面，歐洲基金升值了，我早前已經把大部分資金都投進保守基金裏，一直等待美股大跌再入場，現在手上只剩下25%左右的歐洲基金了，其餘70%是保守基金，5%是保持著DCA的美股基金。還是等美股再跌多一點，我才考慮換回美股基金。

最近的投資就是買貨幣基金和做定存。看不透就不要勉強入市了，休養生息還是比較理想的選擇。我又因為工作忙碌而病倒了，希望自己趕快康復吧。

淺談財政預算案2025

不妨說說我覺得與我有關，或者我感興趣的預算案項目。

1）寬減25/26年度首季的住宅物業差餉，以每戶500元為上限

這是每個擁有物業的業主都受惠的項目，我也不例外，對我來講，福利沒有被砍掉實在太好了

2）寬減25/26年度首季的非住宅物業差餉，以每戶500元為上限

這是擁有非住宅物業業主的優惠，我也幸運地享受到。雖然寬免數額一年比一年少，但有差餉減免還是感到很高興

3）寬減24／25課稅年度百分之一百的薪俸稅和個人入息課稅，上限為1500元

這是每個高薪打工仔都有份的福利，我也受惠了。我覺得能有減免還是不錯的

4）徵收100元印花稅的物業價值上限，由三百萬元提高至四百萬元，即日生效

這個福利我相信能刺激更多價值300-400萬既物業買賣，對地產業來講是好事

5）25/26學年起取消為中小學幼稚園生提供每年2500元學生津貼

我有兩個孩子，今年直接少了HKD$5000收入，真慘

6）由25／26年度第三季起，將飛機乘客離境稅，由現時每位乘客120增加至200元

出外旅行成本增加。近幾年我減少了出國旅遊，原因之一就是因為一家四口出埠的成本太貴。看來暫時還是不會選擇坐飛機外遊

7）預計25／26至29／30年度的五年間，每年在「政府可持續債券計劃」及「基礎建設債券計劃」下，發行債券合共約1500億元至1950億元

香港的信貸評級一向不錯，因此政府國債是我必定會買來收息的不二之選。今年應該又有機會增持，且看年期和孳息率多少了

8）港交所與證監會將在年內就改善交易單位制度（即俗稱「手數」制）提出建議

手數（lot size）不夠彈性的問題一直為買賣港股的人所垢病，難得師長終於留意到，值得一讚

以上是我的小小感想。總括來講我覺得這份財政預算案有驚喜，算是誠意之作。並不是說自己沒享受到什麼補貼就把師長大駡一頓嘛，我的確看到預算案有嘗試處理一些經濟問題，這是一個好的開始。希望香港經濟會逐漸回穩吧。

開立HSBC UK帳戶

為了未雨綢繆，想了又想，還是先在香港申請一個UK帳戶吧，鑑於已經是HSBC Premier客戶的關係，開立UK帳戶後，就算zero balance也應該免手續費。因著這個想法，我開立了HSBC UK帳戶，打算在到埗後使用。

先到HSBC國際帳戶的link看看如何開立。文件方面，我只準備了HKID，因為我用HSBC HK作為出糧戶口，所以不需要額外提供資料。接著是填表格、Selfie和給HKID拍照，就完成了申請程序。

申請帳戶後不久，在上星期四收到HSBC UK的電郵，內含account number和sort code。

根據電郵內容，我將會收到一個來自+44 800的電話，目的是為我配置電話理財密碼。今天我收到2次+44 800的電話，但不幸地全都miss call了。HSBC也相當體貼地發來電郵，提醒我要不接電話，要不直接打3948 5588聯絡本地HSBC職員做配置。為免再次miss call，我直接打電話請本地職員跟進，很快就設定了HSBC UK的電話理財密碼。

接著，我用HSBC EXPAT 「Link international accounts」的功能，把我的HSBC UK帳戶也連結起來。現在我可以在HSBC HK的手機應用程式裏，一次過看到本地、HSBC EXPAT和HSBC UK的帳戶，非常方便。

HSBC UK的帳戶主要功能有申請/使用credit card和敍造mortgage，這都是HSBC Expat所沒有的。若果想提早增加在英國的credit limit，那麼先申請一張credit card來用，也不失為一個好辦法呢。

請把智慧，而不是財富，留給下一代

我身邊有不少人說，與其給孩子唸昂貴的私校，不如省下學費給孩子買更多股票、債券或者物業，讓孩子少奮鬥十年吧，這個觀點我完全不同意。儘管「知識改變命運」這個想法在現今社會有點過時，但根據我的人生經驗，把資產—而不是把增加資產的智慧—留給下一代的話，結果就是自己孩子的資金被更聰明、更懂得使用資產獲利的人提取。

我待在物業市場有一段頗長的時間，也見過不少賤賣物業的個案。通常比市價便宜的物業，都是因為買家急於套現才流出市場，而他們逼切需要以低於成本價出售物業的原因，不外乎是爭產、離婚或者在完全沒有留意市場價格的情況下，被物業代理游說賣出資產的人。這三種情況其實都可以避免，偏偏因為當時人沒有智慧管理財產，加上不是自己努力賺取的利潤，就更加不會珍惜前人得來不易的財富，只被眼前小利迷住而忽略了資產真正的內在價值，所以他們的物業，最終都以便宜的價錢賣給更理解背後價值的強者。

擁有知識，懂得發掘資產價值的人，才能夠保有前人辛苦獲得的資本。只靠繼承遺產而致富的，往往都會因為不懂得管理而敗光所得，這就是我親眼見證的事實。因此，我毫不介意花錢為孩子提供最好的教育，以求日後他們保住我遺留下來的資產，渡過豐盛愉快的人生。

請把智慧，而不是財富，留給最愛的孩子吧。

出金，買金

在crypto market裏賺得的USDT，最近我把它兌換成港幣，買入黃金ETF。想了想Bonus該用在哪個方向，我決定將一半用作Partial Repayment，一半投資到黃金ETF。

常看我這個blog的看倌應該知道，我一向有不定時償還本金的習慣，目的就是令自己能夠適應任何市場周期。我並不覺得借貸本質是萬惡的，如果看到絕佳的投資機會，借貸能夠增加投放金額，絕對有助於提升投資回報，但是「花無百日紅」，在市場前景不明確的情況下，與其去涉險，不如轉而做一些比較穩當的投資，比如定存、償還借款等等，都對改善自己基本財務狀況有幫助。美股、港股都漲起來了，現在不是FOMO的時候，因此我選擇把現金投放於相對穩健的地方以休養生息。

有人覺得，借貸目的就是希望藉着通漲令借款貶值，敘做partial repayment不是會失去這個意義嗎？我覺得自己必須永遠對市場保持敬畏，誰都沒有預知未來的能力，Always prepare for the worst才可以保住利潤，避免陷入資不抵債的結果。以前我為了買入房產收租，曾經借入相當龐大的金額，如果沒有風險管理的概念，繼續加大借貸額的話，相信在一兩年前已經叫苦連天了。慶幸自己一直保持著穩中求進的心態，最終安然渡過兩年多的加息期，迎來投資機會較多的減息期。

分析預計未來三個月都不會減息，從數據（比如CPI，失業率等）上看，這幾個月美國減息的機會的確不大，因此不妨休息一下，等待下一個更好的投資機會吧。

近況-Feb 2025

最近的操作就是不斷買入債券ETF和兌換外幣，因為自己訂立的移民期限將至，想趕快建立一個比較到位的每月正現金收入，債券、債券ETF和定存所產出的收入，對我來講都很吸引，因此我再次兌換了一點英鎊，放在HSBC Expat作定存。我一直持有香港政府債券，提供了少許利息收入，再加上小量貨幣基金和租金收入，現金流並不是完全沒有，但還是追不上我的主動收入，令我感到有點遺憾。希望自己繼續努力吧。

MPF方面，之前就猜想會有貿易戰，所以把1/3資金放入債券，結果到現在果然都漲起來了，也算不錯。我把大部分美股基金沽出，換成保守基金，暫時成績還好。

看到不少移英的朋友批評Labour（工黨）無限量支付難民食宿，又以增加VAT去剝削中產，感覺英國也有很多不理想的地方。我在香港一直擁有不錯的收入，一旦移民的話，人工沒了，開銷增加了，加上種種政府的差劣政策，到底該不該走呢？

我覺得不需要把事情想得太複雜，決定出走英倫是一次離開comfort zone的舉動，誰知道走出舒適圈後，會不會迎來更美好的人和事呢？我對未來還抱有一絲期盼，希望待在新地方，能夠做一點自己以前一直做不到的東西，僅此而已。也許現實地想，繼續待在香港的話，五年後我一定可以退下火線了，但我還擁有五年嗎？我不知道。所以隨心所欲，活在當下也不失為好主意呢。

就懷抱著輕鬆的心情上路吧。

恭賀新禧

2025年來到，祝各位新年快樂。今年我的bonus相當豐厚，是收獲不錯的一年，但說實話，我覺得香港經濟的確有隱憂，地產及零售業都紛紛傳出不太利好的消息，雖然我依然能夠躺平收租，但在放租小資產期間，我明顯感覺到客源減少，而且詐騙來電的次數比數年前增加了，這都是經濟不景氣的表現。

最近美國經濟分析師因Donald Trump支持減息的言論，紛紛調高全年減0.5%釐息的機會率，我也期待減息能進一步刺激借貸市場，令金融體系製造更多財富。

去年以六位數字的投資額，賺到六位數字的回報，希望這一年能夠用六位數字的投資額，賺到七位數字的利潤吧。

Donald Trump 迷因幣

最近報章都在介紹Donald Trump發行迷因幣，幣圈登時熱鬧起來。繼Donald Trump後，他的太太Melania也正式發行了迷因幣（meme coin），引來大量炒家進場購買。

TRUMP發行第二天，我也買了非常小量的meme coin，並在同日全部沽清。對於Donald Trump夫妻在舉行總統就職典禮的前一天發幣，並在幣內注入免除集體訴訟的法律條文一事，個人來講十分反感。斂財也未免太明目張膽了吧，實在有夠噁心的。

我預計Trump就職後，他的meme coin就完蛋了。果不然，TRUMP coin在總統就職典禮後價格大幅下跌，美國總統成功收割了買幣支持他的老百姓。

要說這是幣圈常態嗎？的確是。幣圈本來就是scammers、hackers特別多的地方，pvp （people vs people）式的搶錢行為實在見怪不怪。由於TRUMP coin的熱度至今還是相當高，奉勸後來者要考慮清楚才進場，總統大人可是非常擅長從閣下的錢包取款的，小心小心。

（p.s.剛看到消息，總統兒子Barron也發幣了，真是收割金錢一家親呢）

利是封有市有價？

不講不知，原來利士封有市有價的。最近看到網上拍賣各銀行的利士封，其中HSBC私人銀行的利士封禮盒叫價HKD 3338（link），想不到象徵好意頭的東西，都能夠用作炒賣，果然世上所有物品（包括人類）都有買賣的可能性呢。

最近總是在生病，但許多事務需要處理，帶病作事的結果是病得更嚴重了，最終陷入惡性循環，唯有希望自己趕快病好吧。

我已經沽清大部分S&P500持貨，換入債券ETF收取股息，因為實在不想再多煩心了。另外，由於美元兌英鎊匯率上升，英鎊相對便宜了，我分批兌換了一點英鎊，打算作定存處理。

多休息，少操勞，趕緊康復吧。

Happy New Year 2025

眨眼間來到2025年，來看看自己的投資成績表吧。

其中一個MPF帳戶的累積回報：

我曾經在上一篇文章寫過會做半年結的，有興趣的看倌可以參考舊文。

其中一個加密貨幣錢包餘額，這是2024年所獲得的純利：

然後是外幣定存，我利用HSBC Expat帳戶分別敍造了2筆年利率4.06%的fixed term deposit，這樣既可以賺取匯差，又可以賺取利息。

另外還有股票帳戶和基金帳戶，由於最近有點調配，也就不上傳了。房地產方面，我沒有買入，也沒有減少持貨，一直躺平收租。

我一直很少把自己所賺的數額公開，不過因為2024年流動資金賺到的收益特別多，所以截了圖給自己留個紀念。希望2025年也能以小資本賺得大回報吧。